ปี 2023 สิ้นสุดลงแล้ว เมื่อมองย้อนกลับไปในปีนี้ ตลาดน้ำมันดิบระหว่างประเทศภายใต้การลดกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC+ และความผันผวนทางภูมิรัฐศาสตร์ สามารถอธิบายได้ว่ามีความไม่แน่นอน มีทั้งขึ้นและลง

1. การวิเคราะห์แนวโน้มราคาน้ำมันดิบในตลาดโลกปี 2023

ในปีนี้ ราคาน้ำมันดิบระหว่างประเทศ (สัญญาซื้อขายล่วงหน้าเบรนท์) โดยรวมมีแนวโน้มลดลง แต่จุดศูนย์กลางของราคากลับเปลี่ยนแปลงไปอย่างมาก ณ วันที่ 31 ตุลาคม ราคาเฉลี่ยของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเบรนท์ปี 2023 อยู่ที่ 82.66 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรล ลดลง 16.58% จากราคาเฉลี่ยของปีที่แล้ว แนวโน้มราคาน้ำมันดิบระหว่างประเทศในปีนี้แสดงให้เห็นลักษณะของ “จุดศูนย์กลางเคลื่อนลง จากจุดต่ำสุดไปสู่จุดสูงสุด” และแรงกดดันทางเศรษฐกิจต่างๆ เช่น วิกฤตการณ์ทางการเงินในยุโรปและสหรัฐอเมริกา ได้เกิดขึ้นภายใต้บริบทของการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในช่วงครึ่งแรกของปี ส่งผลให้ราคาน้ำมันลดลงมากถึง 16% หลังจากเข้าสู่ครึ่งหลังของปี ด้วยการสนับสนุนจากหลายประเทศผู้ผลิตน้ำมัน เช่น การลดกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC+ ปัจจัยพื้นฐานเริ่มเด่นชัดขึ้น โดยการลดกำลังการผลิตสะสมของ OPEC+ เกิน 2.6 ล้านบาร์เรลต่อวัน หรือคิดเป็น 2.7% ของการผลิตน้ำมันดิบทั่วโลก ส่งผลให้ราคาน้ำมันปรับตัวสูงขึ้นประมาณ 20% และราคาน้ำมันดิบเบรนท์ล่วงหน้ากลับมาอยู่ในระดับสูงเหนือ 80 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลอีกครั้ง

ราคาน้ำมันเบรนท์ในปี 2023 อยู่ในช่วง 71.84-96.55 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อบาร์เรล โดยราคาสูงสุดอยู่ที่วันที่ 27 กันยายน และราคาต่ำสุดอยู่ที่วันที่ 12 มิถุนายน ช่วงราคา 70-90 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อบาร์เรล เป็นช่วงราคาซื้อขายทั่วไปสำหรับสัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบเบรนท์ในปี 2023 ณ วันที่ 31 ตุลาคม ราคาน้ำมันดิบ WTI และเบรนท์ลดลง 12.66 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อบาร์เรล และ 9.14 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อบาร์เรล ตามลำดับ จากราคาสูงสุดของปี

หลังจากเข้าสู่เดือนตุลาคม ราคาน้ำมันดิบในตลาดโลกปรับตัวสูงขึ้นอย่างมากเนื่องจากการปะทุของความขัดแย้งระหว่างปาเลสไตน์และอิสราเอล ภายใต้ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ แต่เนื่องจากความขัดแย้งไม่ได้ส่งผลกระทบต่อปริมาณการผลิตของประเทศผู้ผลิตน้ำมันรายใหญ่ ความเสี่ยงด้านอุปทานจึงลดลง และกลุ่มโอเปกและสหรัฐอเมริกาได้เพิ่มการผลิตน้ำมันดิบ ทำให้ราคาน้ำมันลดลงทันที โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ความขัดแย้งปะทุขึ้นในวันที่ 7 ตุลาคม และ ณ วันที่ 19 ตุลาคม ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ล่วงหน้าเพิ่มขึ้น 4.23 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล แต่ ณ วันที่ 31 ตุลาคม ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ล่วงหน้าอยู่ที่ 87.41 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ลดลง 4.97 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลจากวันที่ 19 ตุลาคม ทำให้กำไรทั้งหมดที่เพิ่มขึ้นนับตั้งแต่เกิดความขัดแย้งระหว่างอิสราเอลและปาเลสไตน์หายไป

ii. การวิเคราะห์ปัจจัยหลักที่มีอิทธิพลต่อตลาดน้ำมันดิบระหว่างประเทศในปี 2023

ในปี 2023 อิทธิพลทั้งด้านเศรษฐกิจมหภาคและภูมิรัฐศาสตร์ที่มีต่อราคาน้ำมันดิบเพิ่มสูงขึ้น ผลกระทบของเศรษฐกิจมหภาคต่อราคาน้ำมันดิบส่วนใหญ่กระจุกตัวอยู่ที่ด้านอุปสงค์ ในเดือนมีนาคมปีนี้ วิกฤตการณ์ทางการเงินในยุโรปและสหรัฐอเมริกาปะทุขึ้น ตามมาด้วยท่าทีที่แข็งกร้าวของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ในเดือนเมษายน ความเสี่ยงเรื่องเพดานหนี้ของสหรัฐอเมริกาถูกกดดันในเดือนพฤษภาคม และสภาพแวดล้อมอัตราดอกเบี้ยสูงที่เกิดจากการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนมิถุนายนส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจ ความอ่อนแอและความรู้สึกในแง่ลบในระดับเศรษฐกิจส่งผลโดยตรงต่อราคาน้ำมันในตลาดโลกตั้งแต่เดือนมีนาคมถึงมิถุนายน และกลายเป็นปัจจัยลบหลักที่ทำให้ราคาน้ำมันในตลาดโลกไม่สามารถปรับตัวสูงขึ้นได้ในช่วงครึ่งแรกของปี ในแง่ของภูมิรัฐศาสตร์ การปะทุของความขัดแย้งระหว่างอิสราเอลและปาเลสไตน์เมื่อวันที่ 7 ตุลาคม ทำให้ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ทวีความรุนแรงขึ้นอีกครั้ง และราคาน้ำมันดิบในตลาดโลกกลับมาอยู่ในระดับสูงใกล้ 90 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลภายใต้แรงหนุนจากเหตุการณ์นี้ แต่เมื่อตลาดได้ประเมินผลกระทบที่แท้จริงของเหตุการณ์นี้อีกครั้ง ความกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงด้านอุปทานก็ลดลง และราคาน้ำมันดิบก็ลดลง

ในปัจจุบัน ปัจจัยหลักที่มีอิทธิพลสามารถสรุปได้ดังนี้: ความขัดแย้งระหว่างอิสราเอลและปาเลสไตน์จะส่งผลกระทบต่อปริมาณการผลิตของผู้ผลิตน้ำมันรายใหญ่หรือไม่ การขยายเวลาลดกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC+ ไปจนถึงสิ้นปี การผ่อนคลายมาตรการคว่ำบาตรต่อเวเนซุเอลาโดยสหรัฐอเมริกา การเพิ่มขึ้นของการผลิตน้ำมันดิบของสหรัฐฯ สู่ระดับสูงสุดในรอบปี ความคืบหน้าของภาวะเงินเฟ้อในยุโรปและสหรัฐอเมริกา สถานการณ์จริงของความต้องการในเอเชีย การเพิ่มขึ้นของการผลิตของอิหร่าน และการเปลี่ยนแปลงของความเชื่อมั่นของนักลงทุน

อะไรคือเหตุผลเบื้องหลังความผันผวนของตลาดน้ำมันดิบระหว่างประเทศในปี 2023? ภายใต้ความปั่นป่วนทางภูมิรัฐศาสตร์ ทิศทางของตลาดน้ำมันดิบในอนาคตจะเป็นอย่างไร? ในวันที่ 3 พฤศจิกายน เวลา 15:00-15:45 น. Longzhong Information จะถ่ายทอดสดการวิเคราะห์ตลาดประจำปี 2023 ซึ่งจะให้ข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการวิเคราะห์ราคาน้ำมัน จุดเด่นทางเศรษฐกิจมหภาค ปัจจัยพื้นฐานด้านอุปสงค์และอุปทาน และการคาดการณ์ราคาน้ำมันในอนาคต พร้อมทั้งคาดการณ์สถานการณ์ตลาดในปี 2024 ล่วงหน้า และช่วยในการวางแผนขององค์กร!